第一讲:私募股权投资基金的概述 1、私募股权投资概述 2、私募股权投资的盈利模式 3、私募股权投资的发展简史 4、私募股权投资的治理结构
第二讲:我国宏观经济形势研判 1. 从人口红利到改革红利 2. 供给侧改革的创新风口 3. 未来中国经济增长的潜力来源是什么 4. 未来投资的机遇和挑战在哪里
第三讲:投资行业分析
1、行业的成长性 2、场规模 3、进入壁垒 4、竞争状况 5、替代品 6、产业链所处地位 第四讲:投资企业的基本面分析 1、管理团队评估 2、销售渠道评估 3、技术研发评估 4、生产评估 5、财务评估
第五讲:投资决策流程 (包含尽职调查) 1、阅读企业商业计划书 2、约见企业实际控制人及高管层 3、签订初步投资意向书 4、尽职调查 5、投资决策委员会决议 6、签订正式投资协议 7、支付投资款项及完成工商变更
第六讲:投资项目估值 1、市盈率法 2、市净率法 3、现金流折现法
第七讲:投资项目的股权设计 1、股权的本质、内容与责任 2、以商业模式视角设计股权 3、股权设计的3原则、5步法 4、股权设计的风险管理
第八讲:投资后的管理 1、财务控制 2、人力资源管理 3、企业再融资方式和渠道 4、IPO方案的制定及中介机构的选择
第九讲:退出方式 1、首选IPO 2、借壳上市 3、出售 4、原股东回购
附:案例分析 1、成功案例:蒙牛私募股权投资上市 2、失败案例:太子奶 3、俏江南的资本之殇 4、股权投资助推无锡尚德 5、盛大网络的股权投资上市 6、雷士照明的股权之争 7、国美黄光裕与陈晓的恩怨风波 8、高盛成功投资雨润食品
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